Multimedialne seminarium z ekono- i socjofizyki

W wystąpieniu przedstawię model błądzeń cen waloru bazowego na drzewie dwumianowym (model Coxa-Rossa-Rubinsteina). W ramach tego modelu omówię strategię arbitrażową, zabezpieczającą i samofinansującą należące do strategii replikujących cenę pochodnego instrumentu finansowego. Ukoronowaniem modelu dwumianowego będzie wyprowadzenie formuły wyceny opcji Blacka-Scholesa dla portfela pozbawionego ryzyka.