Multimedialne seminarium z ekono- i socjofizyki
sala nr 5, ul. Smyczkowa 5/7
2012-04-24 (18:30)
Michał Szubski (MISMaP)
Wycena opcji europejskich i amerykańskich z wykorzystaniem metod Monte Carlo
European and American option pricing by using Monte Carlo methods
W referacie przypomnę teorię stojącą za wyceną opcji oraz podstawę metod Monte Carlo. Wskażę w jaki sposób podejścia te są stosowane do rozwiązania problemu wyceny opcji europejskich i przyjrzę się ich mocnym i słabym stronom. Następnie omówię algorytm Longstaffa-Schwartza, pozwalający na wycenę opcji amerykańskich a także nawiążę do pracy Belomestny-Bender-Schoenmakers (Mathematical Finance, Jan 2009), proponującej metodę pozwalającą na wprowadzenie ograniczenia górnego dla opcji amerykańskich.